المؤشر عبارة عن مجموعة من الأسهم المختارة التي يمكن للمستثمرين تداولها كوحدة واحدة مما يسمح لهم بتعزيز وتوازن تعرضهم للسوق، تقدم المؤشرات فرصة سهلة ومفيدة لتقوية محفظتك، لذلك حتى لو كنت مبتدئًا في التداول فهي بالتأكيد تستحق الدراسة.
ما هي المؤشرات؟
المؤشر هو وسيلة لقياس أداء مجموعة من الأسهم بدلاً من التداول في أسهم متعددة، يمكنك اختيار مؤشر واحد لنشر تعرضك للسوق على الفور.
يعد مؤشر ستاندرد آند بورز 500 ومؤشر داو جونز من أفضل المؤشرات النقدية أداءً والأكثر شهرة في العالم، على سبيل المثال: يتتبع مؤشر داو جونز الصناعي (DJIA) الأداء العام لأكبر 30 شركة في الولايات المتحدة، فإذا ارتفع متوسط سعر الشركات الثلاثين فإن المؤشر سيرتفع أيضًا أما إذا انخفض متوسط سعر الشركات الثلاثين فسوف ينخفض المؤشر أيضًا.
ما هو تداول المؤشرات؟
يتم تعريف تداول المؤشرات على أنه بيع وشراء مؤشر معين في سوق الأوراق المالية، سيضارب المستثمرون على سعر المؤشر الذي يرتفع أو ينخفض والذي يحدد بعد ذلك ما إذا كانوا سيشترون أم يبيعون، نظرًا لأن المؤشر يمثل أداء مجموعة من الأسهم فلن تشتري أي سهم أساسي فعلي بل تشتري متوسط أداء مجموعة الأسهم، عندما ترتفع أسعار أسهم الشركات داخل المؤشر تزداد قيمة المؤشر وإذا انخفض السعر بدلاً من ذلك فسوف تنخفض قيمة المؤشر.
عندما تتداول المؤشرات عبر الإنترنت، هناك نوعان رئيسيان: عقود الفروقات النقدية للمؤشرات وعقود الفروقات الآجلة للمؤشرات، الفرق الرئيسي بين السوق “النقدي” وسوق “العقود الآجلة” هو أن “النقدي” ليس له تاريخ انتهاء صلاحية، ولكن سوق “العقود الآجلة” له تاريخ انتهاء صلاحية يُعرف عادةً باسم “التبييت”، العقد الآجل هو اتفاق فعلي بين المشتري والبائع بشأن السعر الذي يجب أن يدفعه المشتري في تاريخ مستقبلي معين.
لماذا تداول مؤشرات الأسهم؟
تكمن مشكلة تداول الأسهم في أنها تتطلب مجهودًا كبيرًا للبحث ومتابعة الشركات التي اخترتها، على العكس من ذلك، تقدم المؤشرات طريقًا فوريًا وبدون مجهود لتنويع محفظتك عبر أصول متعددة، من خلال أمر تداول واحد يمكنك توزيع المخاطر الخاصة بك على عشرات أو حتى مئات الشركات المختلفة.
بالإضافة إلى كونها متاحة للمتداولين من أي مستوى، تتمتع المؤشرات بسمعة طيبة في كونها آمنة نسبيًا من حيث التقلبات، ونظرًا لطبيعتها المركبة تقل احتمالية حدوث تغييرات أو تلاعب مفاجئ في الأسعار، علاوة على ذلك، تسمح العقود مقابل الفروقات للمتداولين بالاستمتاع بهذه الأصول بمرونة، يمكن أيضًا تطبيق الرافعة المالية لتضخيم التداولات ويتوفر كل من خيارات الأوامر الطويلة والقصيرة في أي وقت.
نظرًا لأن المؤشرات تتكون من الأسهم يجب على المتداولين التعامل مع هذه الأصول من زاوية مماثلة من حيث الأساسيات، أولاً: يمكن أن يؤثر المناخ السياسي على قيم المؤشر من خلال التعريفات التجارية أو سياسة الأعمال أو الإنفاق الحكومي أو التيسير الكمي، بالإضافة إلى ذلك، تميل البيانات الاجتماعية والاقتصادية مثل الإنفاق الاستهلاكي والتوظيف وإعلانات البنك المركزي والتضخم إلى إرسال صدمات عبر سوق الأسهم.
ثانيًا: يمكن أن يؤثر أداء الشركات الفردية والصناعات المحددة على قيمة المؤشر، على الرغم من أن المؤشرات توفر متوسط لأداء الشركات الفردية إلا أن الأسهم الأكبر في المؤشر يمكن أن يكون لها تأثير مرجح على القيمة الإجمالية، نتيجة لذلك، من المفيد مواكبة أكبر الشركات في المؤشر الذي اخترته والصناعات التي يمثلونها.
كيف يتم حساب مؤشرات البورصة؟
في العصر الرقمي أصبح حساب أسعار مؤشرات البورصة أسهل باستخدام طرق مثل رسملة السوق ومعادلة ترجيح السعر، كما هو موضح كالآتي:
تشير رسملة السوق إلى مقدار قيمة أسهم الشركة من خلال القيمة السوقية الإجمالية للدولار، للعثور على هذه القيمة يمكن ضرب عدد الأسهم القائمة في القيمة السوقية الحالية لسهم واحد من الشركة، يمنح استخدام هذه الطريقة ترجيحًا أكبر للمؤسسات ذات أسعار الأسهم المرتفعة، مما يعني أن التغييرات في قيمها سيكون لها تأثير أكبر على السعر الحالي لمؤشر الأسهم الذي تمثل جزءًا منه.
ما هي مؤشرات العالم الرئيسية؟
فيما يلي بعض أشهر المؤشرات في العالم، العديد منها يشمل الأسهم الممتازة التي تمتلكها شركات كبرى على أنها شركة راسخة ذات قيمة سوقية بالمليارات وتعتبر رائدة في السوق.
- مؤشر داو جونز الصناعي – DJIA
- مؤشر ستاندرد آند بورز 500
- مؤشر يورو ستوكس 50
- مؤشر ناسداك 100
- مؤشر فوتسي 100 وهو المؤشر الرئيسي في بريطانيا.
- مؤشر داكس 30 وهو المؤشر الرئيسي في ألمانيا.
- مؤشر كاك 40 وهو المؤشر الرئيسي في فرنسا.
- مؤشر نيكاي 225 المؤشر الرئيسي في اليابان.
ما الذي يحرك أسعار السوق بالمؤشر؟
تعتمد حركة أسعار المؤشر بشكل أساسي على القوى الخارجية، ينخفض السعر بشكل عام في أوقات عدم اليقين التي تؤدي إلى ضعف اقتصاد البلد المعني، تتضمن بعض العوامل التي يمكن أن تؤثر على سعر المؤشر ما يلي:
1 .السلع
قد تكون بعض الأسهم داخل المؤشر عبارة عن أسهم سلعية، مع وجود أي تقلبات في سوق السلع من المحتمل أن تؤثر على سعر المؤشر.
2 .أخبار عالمية
قد تؤثر أحداث مثل الكوارث الطبيعية أو الأوبئة سلبًا على سوق المؤشرات من خلال التأثير على اقتصاد البلد المتأثر.
3 .الأخبار الاقتصادية
الأحداث والاجتماعات الاقتصادية مثل قرارات البنك المركزي بشأن أسعار الفائدة وبيانات العمل غير الزراعية والاتفاقيات التجارية ومؤشرات التوظيف وما إلى ذلك.
4 .تعديلات في المؤشر
عندما تتم إضافة سهم الشركة أو إزالته من مؤشر الأسهم يمكن أن تشهد الأسعار تحولًا.
5 .أخبار الشركة
أخبار الشركة المهمة مثل القيادة الجديدة أو الاندماج أو الإعلان عن النتائج المالية.
فوائد تداول المؤشرات
هناك العديد من الأسباب التي جعلت مؤشرات الأسهم تحظى بشعبية بين المتداولين المبتدئين والمستثمرين ذوي الخبرة لسنوات عديدة:
- لديه القدرة على الشراء “الطويل” أو “القصير” وبالتالي يمكنك الاستفادة من انخفاض أسعار مؤشرات الأسهم أو ارتفاعها.
- أنت بحاجة إلى حساب تداول واحد فقط للوصول إلى مؤشرات متعددة من جميع أنحاء العالم.
- يمكن تغيير المؤشرات وإزالة أسهم الشركة التي كان أداؤها سيئًا أو تضمين سهم جديد شهد نموًا كبيرًا.
- مطلوب القليل من رأس المال لبدء تداول المؤشرات.
ما هو أفضل وقت لتداول المؤشرات؟
هناك فترات زمنية معينة طوال أسبوع التداول حيث تميل أحجام وأسعار السوق إلى الانحراف بسبب عوامل السوق في جميع الأخبار والأحداث منذ الإغلاق السابق، وبالتالي بالنسبة للمتداولين المخضرمين فإن الفترة الفاصلة بين 9:30 و 10:30 صباحًا بتوقيت جرينتش هي واحدة من أفضل ساعات اليوم لأنها تقدم أكبر التحركات في أقصر فترة زمنية، يجب أيضًا مراعاة أن المؤشرات المختلفة يتم تداولها في أوقات مختلفة اعتمادًا على التبادل الفردي، إذا كنت مبتدئًا فقد ترغب في تجنب التداول خلال ساعات التقلبات العالية.
خلال المناطق الزمنية المختلفة يكون أفضل وقت للتداول هو ببساطة عندما تكون مفتوحة، نظرًا لأنها ليست مفتوحة على مدار 24 ساعة في اليوم مثل سوق تداول العملات الأجنبية، فأنت بحاجة إلى اكتشاف الوقت المناسب لنفسك لفتح مركز في سوق المؤشرات.
استراتيجيات تداول المؤشرات
يقلل التداول في المؤشرات من المخاطر والتكلفة التي قد تواجهها من خلال تداول الأسهم الفردية، تعتبر العديد من مؤشرات الأسهم الكبيرة في جميع أنحاء العالم مؤشرات قوية للاقتصادات الخاصة بكل بلد والاقتصادات العالمية، مما يسمح للمتداولين باستخدام استراتيجيات تداول المؤشرات القوية لتحسين ميزتهم في السوق.
نظرًا لعدم وجود قاعدة صارمة وسريعة لتحديد أفضل استراتيجية تداول عند تداول المؤشرات يجب عليك ببساطة أن تبدأ بالإحدى التي تتناسب مع أسلوب التداول الخاص بك وميزة التداول، افهم بعضًا من أكثر استراتيجيات تداول المؤشرات شيوعًا (مثل تداول المركز واستراتيجية الاختراق ) للعثور على إستراتيجية التداول التي تناسبك.